1969-1970年，美國(guó)股票市場(chǎng)暴跌，證券公司爆發(fā)“后臺(tái)清算作業(yè)危機(jī)”（BackOfficeCrisis），導(dǎo)致證券公司大規(guī)模破產(chǎn)風(fēng)波。為維護(hù)證券投資者信心，美國(guó)國(guó)會(huì)以罕見的速度通過(guò)《1970年證券投資者保護(hù)法案》（簡(jiǎn)稱“SIPA”），成立了證券投資者保護(hù)公司（簡(jiǎn)稱“SIPC”）。根據(jù)SIPA第78ccc條（a）、（b）款，SIPC為會(huì)員制非營(yíng)利公司，具備非營(yíng)利性公司的所有權(quán)利和義務(wù)，具體職責(zé)有兩項(xiàng)：一是SIPC基金的管理和運(yùn)作，包括SIPC基金的籌集、支出（主要用于營(yíng)業(yè)費(fèi)用和對(duì)清算程序的預(yù)付費(fèi)）；二是在證券公司可能無(wú)法清償投資者資產(chǎn)時(shí)，啟動(dòng)證券公司的清算程序或直接支付程序，包括認(rèn)定其會(huì)員是否能履行對(duì)其客戶的義務(wù)、客戶賬戶的轉(zhuǎn)移、客戶財(cái)產(chǎn)的分配以及SIPC基金的預(yù)付和支付。

    金融危機(jī)下的美國(guó)證券投資者與存款人保護(hù)制度.pdf

附件1：美國(guó)存款保險(xiǎn)制的歷史沿革與最新進(jìn)展.pdf

附件2：關(guān)于美國(guó)伯納德.麥道夫證券投資有限責(zé)任公司破產(chǎn)清算一事的跟蹤報(bào)告.pdf

附件3：關(guān)于美國(guó)雷曼兄弟控股公司破產(chǎn)清算一事的報(bào)告(20100118).pdf